En general, las condiciones en que los bancos ofrecen crédito no presentan cambios significativos respecto de fines del año 2023. Por su parte, la demanda de crédito se percibe más debilitada en todas las carteras de créditos con relación al cuarto trimestre del año pasado.

Oferta

Al primer trimestre del 2024, los estándares de otorgamiento de crédito para la cartera de consumo y vivienda no presentan variaciones significativas con respecto al trimestre anterior. Así, para el primer segmento, aumenta a 17% el porcentaje de bancos que reporta condiciones más estrictas y se mantiene la proporción de entidades que señalan estándares más flexibles (8%). Para los créditos para la vivienda, el 91% de los bancos encuestados no indica cambios en las condiciones de otorgamiento.

En cuanto a la oferta de crédito para grandes empresas, se reduce el porcentaje de bancos que reporta estándares más exigentes respecto del trimestre anterior, desde 31 a 7%, mientras que la fracción de entidades que informa una flexibilización de sus condiciones se mantuvo en 7%. Para las PyMEs, no se observan cambios, dado que la totalidad de los bancos encuestados no reportan modificaciones en sus estándares de otorgamiento de crédito.

Con respecto al cuarto trimestre del año pasado, las condiciones de oferta se restringen para los segmentos construcción e inmobiliario. En todo caso, la proporción de entidades que reporta condiciones de crédito más estrictas para la construcción se reduce desde 40 a 30%, mientras que, para las empresas inmobiliarias estas disminuyen de 46 a 27%. Para ambos segmentos, ningún  banco reportó una flexibilización de sus estándares de otorgamiento.

Demanda 

La demanda por créditos de los hogares se percibe más débil que el trimestre anterior. Así, aumenta desde 8 a 42%, la fracción de bancos que reportó una demanda más débil para créditos de consumo, mientras que la de aquellos bancos que perciben un fortalecimiento, se mantuvo en 25%, similar al trimestre anterior. La demanda de créditos para la vivienda acentúa su debilitamiento en el primer trimestre del año. Para este segmento, la proporción de bancos que reportó una demanda más baja se acrecentó a 45% en el período (18% el trimestre previo) y se redujo la de quienes reportaron un fortalecimiento, desde 9 a 0%.

La demanda de financiamiento por parte de grandes empresas se percibe más debilitada que el trimestre anterior. En este segmento, la proporción de entidades que percibe una demanda más débil aumenta levemente con respecto al trimestre previo desde 23 a 31% y se reduce la fracción que reporta un mayor dinamismo (desde 15 a 7%). Para el caso de las PyMEs, se percibe una demanda más atenuada, donde se incrementa la fracción de bancos que reporta un debilitamiento hasta 40%, y se reduce la proporción que informa una demanda más dinámica, desde 18 a 10%.

Finalmente, se percibe una dinámica similar de la demanda por parte de las empresas inmobiliarias y constructoras. Para el primer sector, el porcentaje de bancos que percibe una menor demanda pasó desde 46 a 36%. En el caso de las empresas constructoras, la proporción de entidades que reportó una demanda más limitada se mantuvo en 40%, similar al trimestre previo.

Antecedentes 

Esta encuesta tiene por objeto dar a conocer la percepción acerca de los cambios en los estándares de aprobación de nuevos créditos y en la demanda por financiamiento bancario, durante el trimestre para el cual se realiza la medición, y se efectúa a los ejecutivos responsables de las áreas de crédito de las instituciones bancarias en Chile. Así, los resultados permiten obtener antecedentes con el fin de comprender mejor los factores económicos y financieros que explican la evolución del comportamiento del crédito.

Para más información, el cuestionario con las preguntas de la encuesta y las cifras de los resultados agregados para el período 2003-2024, así como la metodología empleada, se encuentran disponibles en la página web del Banco Central de Chile (https://www.bcentral.cl/web/banco-central/areas/encuestas-economicas y https://www.bcentral.cl/documents/33528/133329/EEE_57.pdf/86d5047c-19ba-5f13-312b-97d0bbaf1315?t=1705577058523).